TCL中环首发N型硅片价格，P转N型节点或将来临

N型电池在G12方向迎来了实用化的成果。近日，TCL中环在官微首次公布N型单晶硅晶圆价格，这在业界尚属首次。厚度为150μm的210N型晶圆为9.49元/片，厚度为130μm的210N型晶圆为9.06元/片。N型方向是未来太阳能电池的发展方向，未来N型电池将逐渐取代P型电池，逐渐成为行业共识。硅晶圆具有比P型硅晶圆、N型硅晶圆更薄的潜力，且光电转换效率提高空间较大，预计N型硅晶圆的需求将加速提高。N型硅晶圆薄型化的可能性在过去十年中，太阳能发电是电力成本LCOE下降最快的能源。在成本驱动下，终端需求向大尺寸、高功率、高密度方向发展，硅整体大尺寸，目前主流硅晶圆为单晶硅。根据中国光伏产业协会的数据，单晶晶圆（P型+N型）在国内光伏级晶圆市场的渗透率从2016年的19.5%上升到2019年的65%，成为市场主流，预计到2022年单晶晶圆（P型+N型）的市场份额将进一步提升到80%。结合中国光伏产业协会的预测结构，预计到2026年，单晶硅P型和N型的市场份额将达到98%。薄片化工艺有助于电池和组件制造商降低成本，提高效率，随着薄片化工艺的推广，光伏硅的厚度从300μm变薄，在这期间保持数年时间，随着电池加工工艺碎片率的提高，将继续变薄至165μm、160μm。下一个TCL环的价格公布意味着业界N型硅的厚度已降至130微米。中信期货研报报道，2021年多晶硅片的平均厚度为178± m，P型单晶硅片的平均厚度为170± m，N型单晶硅片的平均厚度为160± m，与2020年相比，多晶硅片的平均厚度为2± m，P型单晶硅片的平均厚度为5± m，N型单晶硅片的平均厚度为8± m。在理论上可变薄的厚度方面，N型电池技术对晶圆片化的接受度较高，因此N型单晶晶圆比P型单晶晶圆薄的可能性较高。单晶硅密度约为2.33g/cc，厚度为160± m、150± m、140± m、130± m的210N型单晶硅晶圆的重量分别为约16.2g、15.2g、14.2g、13.2g。与厚度为160± m的210N型单晶硅晶圆相比，150± m、140± m、130± m分别节省单晶硅6.25%、12.50%、18.75%。在硅晶圆成本结构中，原材料硅材料约占55%-65%，价格变动导致比例变动，是第一成本支出。如果我们计算硅材料占晶圆成本的60%，那么210N型晶圆每变薄10μm就可以降低约3.75%的成本。提高N型电池光电转换效率的潜力很大，N型硅晶圆除了具有很大的变薄潜力外，还具有提高光电转换效率的潜力。晶体硅电池的理论极限光电转换效率为29.4%，P型电池的理论极限光电转换效率为24.5%，N型电池的理论极限光电转换效率为28.7%，是最接近晶体硅电池理论极限光电转换效率的技术。P型N型电池研发起步较晚，仍处于产业化初期，光电转换效率提高幅度较大，提升速度较快。据中国光伏产业协会数据显示，2021年，我国企业/研究机构晶体硅电池实验室的效率将打破11次纪录，其中N型电池技术9次，P型电池技术2次。随着N型高效电池技术发展的逐步成熟，生产成本和工艺难度将逐步降低，其在转换效率方面的优势将逐渐显现。据中国光伏行业协会统计，太阳能电池光电转换效率每提高1%，电力成本可降低5%-7%。目前，N型电池成本相对较高，量产规模较小，市场占有率约为3%。但是，随着N型单晶硅晶圆的薄片化以及光电转换效率的提高，生产成本降低，P到N型节点到来，N型电池成为电池技术的主要发展方向之一。根据中国光伏产业协会的预测，到2025年，N型单晶晶圆市场的份额将超过20%，到2030年将上升到50%左右。TCL中环作为全球最大的N型晶圆制造商和出货商，其N型晶圆产品广泛应用于各电池线路，2020年TCL中环N型产品全市场占有率达到60%。在最近的硅晶圆价格公告中，TCL中央G12N电池晶圆的厚度降至130μm，进一步巩固了其在行业中的领先地位。从2021年开始，公司将不断投入优势产能，不断升级产品结构，增强核心竞争力，N型硅片出货量将在环比上提升。目前，上游硅材料的价格依然居高不下，TCL中央通过薄硅厚度，可以有效缓解下游电池、模块客户的成本压力。薄片化过程也对晶圆制造商的技术和工艺提出了很高的挑战。由于长期的技术积累和Industrial4.0的推广应用，TCL中环具备超薄硅晶圆生产工艺，可实现全规格单晶晶圆薄片化生产能力。为了促进行业电力成本的下降，TCL中环还以硅晶圆的大尺寸化为目标，公司率先开发的210尺寸硅晶圆技术优势突出，得到行业客户的高度认可，600W+光伏发电开放创新生态联盟成员已接近100家，研发，打开制造与应用的环节，产业生态更加完善成熟。大尺寸模块的竞争力从下游得到充分认可，市场需求旺盛。根据2022年1月至4月大型地面电站招标统计数据，540W及以上组件（210、182）需求量约占93%。